提示：Unilend能够让法国的银行参与到众筹市场中来。通过这个平台，银行可以接触到来自法国所有部门和地区的中小型企业。

　　最近法国Groupama银行与“个人对企业”借贷平台——Unilend建立了合作伙伴关系，紧接着该消息的宣布，我们就采访了尼古拉斯·勒叙尔—— Unilend的创始人兼首席执行官，并就这个合作协议的独特之处以及它将如何加快Unilend的快速增长进行了提问。

　　个人对企业借贷平台——Unilend在2013年末推出，在2014年10月法国众筹规定发行之前。其开拓精神帮助该公司仅在第一年就快速从零增长到共借给中小企业(SMBs)700万法郎的贷款。最近，Unilend宣布与Groupama银行合作，该银行是某金融集团的一个部门,这个金融集团包括法国最大的相互保险公司。

　　尼古拉斯·勒叙尔是Unilend的创始人以及首席执行官，我们与尼古拉斯·勒叙尔进行了对话，并就此次合作以及它将如何融入Unilend的发展计划进行了采访。

　　泰丽丝(Therese)：Groupama银行已同意在未来4年内通过Unilend平台向法国中小型企业借出1亿法郎，那你能和我们在详细谈谈这笔交易吗?

　　尼古拉斯:当然可以。这笔交易非常独特。它至少在欧洲还是首例，如果在全球不是的话。它与大多数银行和众筹网站之间的合作关系不同的是Groupama银行已经同意完全遵守众筹游戏规则。因此，我的意思也就是说，Groupama银行已经同意与其他借贷者平等竞争，不享有任何特权。这意味着Groupama银行将获得和其他借贷者完全相同的项目信息。并且，作为一个投标人它也会享有同样的权利，在拍卖过程中系统会自动选择贷款利率最低的投标以满足其要求。Unilend以这种方式保持健全的众筹精神，这对于像我们这样的个人对企业借贷平台意味着让大量的小额投资者能够分担和分享对中小型企业融资的风险和回报。

　　当然，已经承诺在未来四年通过Unilend平台借出1亿法郎的贷款，Groupama银行将跻身为它所选择的融资项目的最大的借贷平台。这将以一个完全透明的方式实现。然而，为了不让其他借贷者产生偏见并为小额借贷者保证一个公开公正的竞标过程，该银行的任何一个出价出价都不会超过集资总量的20%。

　　我们相信这将取得很好的成效，因为我们已经有一个广泛的多样的借贷群体。我们已经有不少承诺每个项目借出几千欧元的借贷者，仅次于给出20法郎最低报价的小额借贷者。——实际借贷的平均数量大约为300法郎/每个项目/每个借贷者。

　　我们对这笔交易感到很骄傲。它展现了我们在法国市场的创新能力。

　　泰丽丝:这笔交易对两方的好处分别是什么呢,Groupama银行和Unilend?

　　尼古拉斯:Groupama银行隶属于一个较大的金融集团，但作为一个银行，它相对来说仍然比较小，并且在其区域农业根基之外并没有很大的拓展。Unilend能够让它参与到市场快速增长的众筹市场中来。通过这个平台，该银行可以接触到来自法国所有部门和地区的中小型企业。

　　对于在Unilend的我们而言，Groupama银行带来的流动性将会给我们带来令人咋舌的促进和增长。这将帮助我们成长得更快，我们也需要更快的成长以成为一个在国际水平上令人敬畏的竞争者。来自美国和英国的主要众筹竞争者都有非常强势的抢先优势，这使他们能够站上主导地位，与GAFA(谷歌(Google)、亚马逊(Amason)、脸书(Facebook)、苹果(Apple))在更广泛的互联网市场所取得的主导地位类似。

　　有奖励制度的众筹是一个由几个美国众筹领先者已经占领的众筹市场的例子。众筹平台——Kickstarter、Indiegogo都享有十分强大的国际声誉，这使得许多法国人都求助于他们来筹集资金，而不是通过如Ulule等知名欧洲众筹平台。

　　如果个人对企业的国际市场被几大竞争对手垄断，如美国贷款俱乐部(the US Lending Club)和英国资金循环(the UK Funding Circle)，这对像我们这样的法国企业家将是一个遗憾。考虑到这将是一笔巨大的资金，这种威胁是如此的真实!

　　泰丽丝:来自法国的中小型企业的需求有多强烈呢?

　　尼古拉斯:法国中小企业有十分重要的融资需求,这些需求目前尚未被法国银行体系所满足。

　　首先,像其他欧洲银行,法国银行的贷款能力受到银行和保险法规的严格限制，如《巴塞尔协议III》(Basel III)。例如,银行无法让保险公司给无担保商业贷款保险。然而，这正是中小型企业所最希望的贷款类型。

　　中小型企业的贷款申请往往没有有效担保物。他们正在寻求无担保贷款以融资一组混合的投资和与开发项目相关的费用，如检修工作、招聘新员工、以及购买小型机床。

　　此外，无论你借1000万欧元还是10万欧元，银行贷款申请过程几乎是一模一样的。这对中小型企业的企业家而言需要的时间太长。当我们谈论企业时，通常这些企业老板在管理上都是万事通，并且老板自己就是首席财务官。这些人的时间都很紧迫，所以他们宁愿多支付几个百分点，也不愿意为银行的决定而多等待几个星期。

　　从美国市场的角度来看，对法国而言很明确的是信贷利率的严格控制。举个例子：高利贷利率是每季度由监管机构——法国银行设定的，比银行每个部分的平均贷款率都高出三分之一，例如目前银行商业贷款利率为13.27%。

　　这种严格限制背后的道理是，必须不惜一切代价防止借款人债务过载，即使违背他们的意愿，如果有必要的话。不贷款被认为比潜在的过度风险更好。对中小型企业具有讽刺意味的是,他们得不到由大型企业贷款决定的平均贷款利率。所以最恶劣的情况是:他们得不到任何贷款。

　　目前，考虑这种具体情况，,Unilend的贷款利率上限为10%。这是对中小型企业是一个比较有竞争力的利率，并且这也给借款人相同水平的净利率，因为在其他市场风险更大的贷款可以获得更高的利率。

　　简而言之，法国的中小型企业非常热衷于众筹。他们欣赏这种更容易和更快捷的贷款申请流程和有竞争力的利率。他们有时也会求助于众筹以获得无担保贷款来补充某项银行担保贷款，例如抵押贷款。

　　泰丽丝:你有进一步计划与银行或其他“老”金融机构合作吗?

　　尼古拉斯:当然有。我们并没有把众筹看作旧金融的替代品，而把它看做各方金融选择的扩展。

　　我们想把我们的平台向资产管理公司开放，资产管理公司将创建投资基金和并吸引新的投资者。将平台向不同流动性来源开放，如银行、机构投资者和小额投资者，将让Unilend更稳定，因为这些不同类型的投资者对市场环境变化的反应不同，有时表现甚至是反周期的。

　　我们还在与几家法国银行进行对话，这些银行正在考虑帮助中小型企业客户通过众筹筹集债务融资。他们会以桑坦德银行一样的方式向我们推荐他们的客户并且英国苏格兰皇家银行已经开始向Funding Circle(众筹平台)发送他们自己无法融资的企业。

　　但在任何情况下，我们都想在不同来源的借款人收购中保持平衡,以及在不同类型的贷款人中保持平衡，从而坚持真正的众筹原则，保证透明度和所有参与者享有平等权利。