中国国际金融股份有限公司首席信息官、中国中金财富证券有限公司首席信息官 程龙

发展新质生产力是推动高质量发展的内在要求和重要着力点。证券业是信息密集、知识密集型行业，证券公司对新信息技术的应用，既是顺应数字经济快速发展的必然要求，提升服务实体经济质效、助力数字经济发展的责任担当，也是深化供给侧结构性改革、提升自身竞争力的内在需要。以大模型为代表的人工智能技术引发新一轮技术革命，为发展新质生产力提供关键驱动力，为数字金融高质量发展提供了新机遇。中国国际金融股份有限公司(以下简称“中金公司”)积极响应国家加快布局和发展人工智能产业的要求，充分发挥自身业务优势倾心服务新质生产力发展，同时积极推进以AI为代表的数智技术应用，并持续布局，以新技术赋能创新发展和数智化转型建设，打造新时期高质量发展新引擎，努力成为科技驱动的国际领先投资银行。

一、谋篇布局，构建全面赋能体系

中金公司积极探索和实践大模型技术，构建高效的大模型应用体系，推动公司智能化进程：在2021年搭建了统一的算力平台——天算平台，以异构算力为基础，打造“算、网、存”高效协同的算力底座，为风险计量、衍生品风险定价、AI应用等提供统一的算力平台;同时组建人工智能团队，启动了九章智能平台的建设，为各个业务系统提供统一的智能搜索、OCR、语音等服务。人工智能团队2022年启动大模型研究并将其作为重点发展方向，以坚实的大模型基础架构为支撑，以广泛的业务场景应用为导向，实现了大模型技术在各个业务场景的快速落地，先后适配超20个基座模型，二次训练及微调生成模型近百个，打造多层次、大小模型协同融合的智能服务矩阵，支撑20余个已落地大模型应用场景。中金公司大模型技术应用发展历程如图1所示。

图1 中金公司大模型技术应用发展历程

中金公司在大模型应用的过程中，始终坚持“应用为纲、场景为王、价值导向”的核心理念，围绕用户体验、产品创新、竞争力提升、关键风险防控、运营效率提升及成本降低等场景，坚定推进数智化转型，以全栈视角将生成式人工智能与传统人工智能及数字技术无缝融合，构建九章大模型平台(如图2所示)，利用各种AI技术赋能公司各个业务领域。中金公司大模型应用覆盖了从投研、投行、智能投顾到员工赋能、运营、办公提效、智能问答、诚信核查、编程研发的各类场景，人工智能团队将智能技术与业务场景快速融合，取得了较好的应用效果，不仅提高了运营效率和用户体验，也实现了业务模式创新，并走在行业前列。

图2 九章大模型平台架构

在智能投行领域，中金公司构建了覆盖投行项目全生命周期的智能化体系，该体系和投行尽调、文档制作与审核、信息报送、业务问答等多个业务场景相结合，深度助力业务人员提升投行业务的效率和质量。例如，智能撰写功能整合内外部数据源，可实现对交易所年报、信息披露公告、项目底稿文档、PitchBook文档、并购分析文档等186类场景文档的自动生成，平均每月生成约2000篇。

在机构客户服务领域，中金公司运用多模态大模型对客户服务记录进行信息抽取，开展客户画像的全景分析，建立多维度模型，精准识别和预测客户投资需求，自动跟踪客户的服务动态，通过实时监控市场公告、政策变化及行业动态，迅速捕捉投资机会，协助业务人员及时掌握信息，有针对性地推荐客户服务内容并提供推荐依据，以提升客户服务的精准度和客户满意度。

在财富管理领域，除了生成营销素材、营销文案等场景外，中金公司的子公司中金财富推出投顾助手Copilot，构建投顾服务领域“热点发现—资讯处理—策略生成”三位一体的服务生态，通过科技赋能，更有效地帮助投资顾问为客户提供投资服务，提升服务质效。

在智能运营领域，中金公司借助大模型技术协助运营人员开展跨文档信息检索与内容提取工作，并结合机器人流程自动化(RPA)技术构建多模态智能体，从而有效减少人工操作，提升运营效率。以诚信核查为例，多模态智能体累计核查次数已逾200万次，涉及13.4万个主题对象。若以每份核查报告节省1小时工时计算，累计节省工时超过200万小时。

在提升办公生产力方面，中金公司开发员工智能助手，提供智能问答、智能检索、智能翻译等服务，支持对文字、视频、PPT等多模态数据进行查询，帮助员工解决日常工作中的难题，大幅提升办公效率，打造便捷、高效、智能的办公新体验。基于大模型的“中金智译”翻译功能已覆盖公司内部11个部门，每年翻译文档超4万篇，助力公司国际化业务发展。

在提升研发效能方面，中金公司依托多语言代码生成大模型，打造代码生成助手，并将其融入研发流程，支持技术人员开展代码补全、代码解释、代码优化、函数注释、单元测试代码生成等工作，提升信息科技基础能力，实现降本增效。

二、聚焦重点场景实现突破，新生产力创造新价值

随着大模型技术应用的不断深入，除了在知识库问答、智能客服、虚拟助手、辅助编程等辅助类业务场景，基于企业现有流程和服务，运用AI技术赋能并增强业务能力之外，中金公司还深刻认识到，大模型作为一项革命性的新技术，其真正的价值在于依托其技术特点，可应用于传统技术难以有效解决或无法解决的场景，使AI能力与核心业务流程及专业知识实现深度融合，利用AI开发新产品、提升客户体验，进而增强企业的创新能力和市场竞争力。

1.防范重大风险，以新技术破解行业多年难题

投资银行业务对文档的依赖程度极高。信息披露文档质量问题一直是困扰证券行业多年的顽疾，诸如内容错漏、表述不一致等状况频繁出现，严重影响了信息披露的准确性和有效性。传统手工处理方式不仅工作量大、复杂度高、容易出错，还要求相关人员具有较强的专业知识。在全面推行注册制的宏观背景下，监管部门强化了信息披露要求，并明确压实券商主体责任，这使得投行项目组和质控人员责任重大。据不完全统计，投资银行业务需披露的项目文档类型多达数十种。

传统的文档审核工具功能单一，主要依靠传统词库进行审核，仅能发现部分拼写和语法错误，无法识别上下文的异常语义错误。人工审核要求审核人员具备丰富的金融知识和较强的理解能力。以招股说明书为例，其篇幅往往长达数百页，要在其中找出不当“描述”，依靠人工和传统方法不仅困难重重，而且耗时费力。

中金公司开创性地将大模型技术应用于投行文档审核工作，自主研发了中金智阅文档审核系统。该系统结合了经过微调的专业金融知识大模型和传统小模型，无需事先定制词库和规则，不仅能发现内容的逻辑、描述等问题，还能识别金融领域的专业性错误。这一特性显著扩大了审核的范围，从以往较为单一的审核内容拓展到涵盖金融专业内容的各个方面。同时，由于不需要预设固定的规则和词库，中金智阅文档审核系统的审核灵活性得到了极大提高，在面对各种不同类型、不同风格的投行文档时，都能够高效、准确地完成审核任务，有效地减轻了人工审核的负担，让审核人员从繁琐、重复的审核工作中解脱出来。同时，该系统能够对信息披露文档进行细致入微的审核，精准识别其中存在的问题，并提供专业的修改建议，使项目文档的质量得到了明显提升，避免了因审核不细致而可能导致的各种问题。该系统实现了语义错误检出率达90%以上、语法/拼写错误检出率达85%以上，单文档平均审核时间不到1分钟，极大降低了投行材料语义错误相关风险以及潜在的舆情风险。

中金智阅文档审核系统为困扰行业多年的信息披露文档质量问题提供了创新性的解决方案，为行业的智能化发展贡献了中金方案。在行业纷纷探索智能化转型的大背景下，该系统发挥了强大的示范效应，推动整个行业朝着更加高效、精准、智能的方向迈进，为构建更加规范、透明、开放、有活力、有韧性的资本市场贡献了积极力量。

2.利用AI赋能投研智能化服务

传统投研服务高度依赖分析师个人经验，受限于分析师数量及工作时长，面对大量客户需求时，服务效率和覆盖范围较为有限。

为此，中金公司推出了“中金点睛”投研大模型平台(如图3所示)，该平台融合大模型技术与中金研究部数百位分析师的专业洞察(Insights)能力，为投资者在宏观经济、市场策略、固定收益、大宗商品、行业主题、公司个股等投资研究领域提供全程陪伴服务，推动了投研服务与买方信息的充分流通和共享。这种互动促进了数字化券商与数字化买方的高效协作，提升了工作效率与准确性。

图3 “中金点睛”投研大模型平台智能化服务示意

“中金点睛”投研大模型平台具备指标精准问答、观点问答和智能纪要等功能，能够帮助投研人员从海量多源金融数据库中快速精准获取所需指标结果，从全市场资讯报告里提炼并汇总分析师针对特定事件的核心观点。该平台以买方投资研究需求为核心，通过PCWeb端、微信小程序、API、本地部署等服务形式，嵌入买卖方投研工作流程，助力提升投研工作效率，实现更智能化的投资决策。

与此同时，“中金点睛”投研大模型平台借助数字化手段连接投资研究的买方与卖方，开启7×24小时全天候服务模式，极大提高了服务市场买方机构的效率。目前，中金公司已向多家金融机构提供“中金点睛”投研服务，助力其实现用户体验升级，提升投研服务的市场竞争力。

三、持续强化AI赋能，拥抱智能新未来

中金公司作为行业先进技术应用的先行者，为证券行业大模型的实际运用提供了丰富的案例，为金融同业数智化转型升级提供了宝贵的借鉴和启发。展望未来，随着AI技术的迅猛发展，算力成本的下降以及大模型配套生态的逐步完善，证券行业对于AI技术的应用探索和实践将进一步深化，人工智能将以前所未有的速度重塑金融行业的未来。

一方面，中金公司积极推进大模型在各个业务领域的广泛应用，通过九章智能平台推广大模型应用开发共建工程，让业务人员和技术人员一起高效利用大模型技术不断拓展更多的业务应用场景，推进全公司的智能化能力提升。大模型技术的发展在某种程度上推动了“技术平权”，打破了以往技术应用的高门槛壁垒。以往，从业务需求提出到系统功能最终落地，往往需要专业的技术团队花费大量的时间和精力进行开发和调试。大模型技术降低了这一过程的难度和复杂性，让更多不同岗位、不同专业背景的员工能够方便地参与到技术应用和创新中来。人人都有机会成为大模型的开发者，都可以根据自身的业务需求，利用大模型技术快速实现一些简单的系统功能开发，极大地激发了公司内部的创新活力和创造力。

另一方面，中金公司基于大模型的深度推理分析能力，不断打造多个智能体协同解决复杂业务流程的智能化能力，把人的专业“Know-how”经验沉淀为专家智能体，从而激活企业数字资产，整合员工智慧，形成“员工超级助理+智能体”智能化服务模式，为客户提供更高效、更智能的金融服务。在语义审核的基础上，中金公司基于最新的推理大模型，将复杂且宝贵的专家知识审核经验进行系统的总结与沉淀，把这些专家知识转化为具备智能决策能力的专家智能体，进一步提升审核的能力和效率，为投行智能化转型注入创新动能。目前，该功能已经落地39条审核要点，占立项审核节点规则的65%，这意味着在项目立项的关键环节，专家智能体能够全面、细致地对项目进行审核，确保项目的合规性和可行性。该功能自上线以来，在提升项目质量方面成效显著，平均每个项目驳回意见数降低44%，驳回率降低25%。专家智能体能够在审核过程中提前发现问题并及时给出准确的反馈，避免了项目在后续阶段出现反复修改的情况，在提升项目质量的同时，减少了驳回反复的次数，节约了审核人员的时间和精力，进一步提升整个投行项目的运作效率和质量。

后续，中金公司将不断探索创新，对外加大精准服务新质生产力的力度，全力支持关键核心技术发展，服务人工智能全产业链发展，助力关键核心技术企业打通资本市场融资渠道，切实发挥服务实体经济主力军作用，推动“科技—产业—金融”高水平循环;对内大力培育新质生产力，加强人工智能技术示范应用，坚持业务与技术深度融合，持续在AI领域进行布局，将以大模型为代表的人工智能技术和公司业务流程全面融合，端到端以智能化能力赋能业务发展，推动数字化转型迈向智能化新阶段，助力公司实现高质量发展，为客户提供更优质、高效的服务，为行业的进步作出更大的贡献。